A partir del gener, els plans de pensions a Espanya enfrontaran un canvi significatiu. Segons les previsions dels experts, s'espera una sortida de capital important. Aquests diners, provinents de les aportacions i rendiments acumulats, podrien acabar al mercat immobiliari, impulsant la compra d'habitatges.
Tot i això, les implicacions van més enllà del sector immobiliari. Alguns experts, en una anàlisi recent, adverteixen que molts optaran per rescatar els fons de pensions a causa de la flexibilitat que brindarà la nova normativa. A continuació, t'expliquem què significa per als partícips i el mercat en general.
Es podrà accedir als diners estalviats durant els darrers 10 anys
A partir del gener del 2025, els titulars de plans de pensions podran accedir als diners que hagin estalviat durant almenys deu anys. Fins ara, només es podia rescatar en casos excepcionals, com ara malaltia greu o desocupació prolongada. Amb la nova normativa, es podran rescatar tant les aportacions com els rendiments generats durant aquest període.
Això implica que si tens un pla de pensions des del 2015, podràs recuperar els teus diners el 2025. Cada any següent, s'alliberaran noves aportacions i rendiments. Aquest procés anual de liquiditat permetrà un flux continu de diners per a aquells que vulguin disposar dels seus fons, sense haver d'esperar a la jubilació o situacions extremes.
Reducció de comissions
La normativa no només facilitarà l'accés als fons, sinó que també reduirà les comissions que els bancs poden cobrar. Les comissions màximes per als fons de renda fixa baixaran al 0,85%. En el cas dels fons mixts, les comissions cauran a l'1,30%, mentre que els plans de renda variable mantindran el límit a l'1,50%.
Aquestes reduccions beneficiaran els partícips, ja que un menor cost de comissions podria traduir-se en una rendibilitat més gran per als seus plans. Tot i això, és important destacar que la reducció només afectarà les comissions, però no la fiscalitat dels plans.
Fiscalitat dels rescats
Un dels aspectes clau a tenir en compte és que els rescats continuaran tributant com a rendiments del treball a l'IRPF. Això vol dir que, en retirar diners d'un pla de pensions, les quantitats rescatades se sumaran a la base imposable. Això podria elevar el tipus marginal.
Per exemple, si una persona té una pensió de 22.000 euros anuals i decideix rescatar 120.000 euros del pla de pensions, el tipus marginal podria augmentar significativament. I podria arribar fins al 47%. És per això que és fonamental planificar el rescat de manera eficient per reduir l'impacte fiscal.
Modalitats de rescat
Hi ha tres formes principals de rescatar un pla de pensions: en forma de capital, en forma de renda o mitjançant un rescat mixt. El rescat en forma de capital permet retirar tots els diners en un sol pagament. Però té l'inconvenient de tributar per tota la quantitat en el mateix exercici fiscal, cosa que pot augmentar el tipus impositiu.
D'altra banda, el rescat en forma de renda permet distribuir els pagaments al llarg del temps, cosa que sol ser més eficient fiscalment. Les rendes poden ser fixes o variables, segons l'acord amb l'entitat financera.
Finalment, el rescat mixt ofereix una combinació de totes dues opcions: una part es recupera immediatament, mentre que la resta es distribueix en pagaments periòdics. Aquesta opció pot ser ideal per als que necessiten liquiditat immediata sense perdre el control fiscal dels futurs ingressos.
Els canvis que s'acosten a partir del gener representen una oportunitat per als pensionistes, però també un desafiament. Planificar amb antelació serà fonamental per aprofitar al màxim aquesta nova normativa.